[Buku Bahasa Indonesia] The Psychology of Money - Morgan Housel
Pengantar: Pertunjukan Terbesar di Dunia
Saya menghabiskan masa kuliah dengan bekerja sebagai valet di sebuah hotel mewah di Los Angeles. Salah satu tamu yang kerap datang adalah seorang eksekutif teknologi. Ia seorang jenius—di usia dua puluhan, ia telah merancang dan mematenkan komponen kunci pada router Wi-Fi. Ia mendirikan dan menjual beberapa perusahaan. Ia sangat berhasil.
Namun, hubungannya dengan uang adalah perpaduan antara rasa tidak aman dan kebodohan kekanak-kanakan.
Ia selalu membawa setumpuk uang kertas seratus dolar setebal beberapa inci. Ia memperlihatkannya kepada siapa pun yang ingin melihat—dan juga kepada mereka yang tidak. Ia membanggakan kekayaannya secara terang-terangan dan dengan suara keras, sering kali dalam keadaan mabuk dan selalu tanpa konteks yang relevan.
Suatu hari ia menyerahkan beberapa ribu dolar tunai kepada salah satu rekan kerja saya dan berkata, “Pergi ke toko perhiasan di ujung jalan dan belikan aku beberapa koin emas seharga $1.000.”
Satu jam kemudian, dengan koin emas di tangan, sang eksekutif teknologi dan teman-temannya berkumpul di dermaga yang menghadap Samudra Pasifik. Lalu mereka melemparkan koin-koin itu ke laut, memantulkannya seperti batu, sambil tertawa terbahak-bahak dan berdebat siapa yang lemparannya paling jauh. Sekadar untuk bersenang-senang.
Beberapa hari kemudian, ia memecahkan sebuah lampu di restoran hotel. Seorang manajer mengatakan bahwa lampu itu bernilai $500 dan ia harus menggantinya.
“Kau mau lima ratus dolar?” tanyanya dengan nada tak percaya, sambil mengeluarkan segumpal uang tunai dari sakunya dan menyerahkannya kepada sang manajer. “Ini lima ribu dolar. Sekarang enyah dari hadapanku. Dan jangan pernah menghina aku seperti itu lagi.”
Anda mungkin bertanya-tanya, berapa lama perilaku seperti ini bisa berlangsung. Jawabannya: tidak lama. Bertahun-tahun kemudian saya mengetahui bahwa ia bangkrut.
Premis buku ini sederhana: keberhasilan dalam mengelola uang hanya sedikit bergantung pada seberapa cerdas Anda, dan jauh lebih banyak ditentukan oleh bagaimana Anda berperilaku. Dan perilaku adalah hal yang sulit diajarkan, bahkan kepada orang yang sangat cerdas.
Seorang jenius yang kehilangan kendali atas emosinya bisa menjadi bencana finansial. Sebaliknya, orang biasa tanpa pendidikan keuangan pun dapat menjadi kaya jika mereka memiliki sejumlah keterampilan perilaku yang tidak ada hubungannya dengan ukuran kecerdasan formal.
Entri Wikipedia favorit saya dimulai dengan kalimat: “Ronald James Read adalah seorang filantropis, investor, petugas kebersihan, dan penjaga pompa bensin asal Amerika.”
Ronald Read lahir di pedesaan Vermont. Ia adalah orang pertama dalam keluarganya yang lulus sekolah menengah—sebuah pencapaian yang semakin mengesankan karena ia menumpang kendaraan setiap hari untuk pergi ke sekolah.
Bagi mereka yang mengenalnya, tak banyak hal lain yang layak diceritakan. Hidupnya sangat sederhana.
Read memperbaiki mobil di sebuah pom bensin selama 25 tahun dan menyapu lantai di JCPenney selama 17 tahun. Pada usia 38 tahun, ia membeli rumah dua kamar seharga $12.000 dan tinggal di sana hingga akhir hayatnya. Ia menjadi duda pada usia 50 tahun dan tidak pernah menikah lagi. Seorang temannya mengenang bahwa hobi utamanya adalah membelah kayu bakar.
Read meninggal pada tahun 2014 dalam usia 92 tahun. Dan saat itulah, petugas kebersihan sederhana dari pedesaan itu menjadi berita utama internasional.
Sebanyak 2.813.503 orang Amerika meninggal pada tahun 2014. Kurang dari 4.000 di antaranya memiliki kekayaan bersih lebih dari $8 juta saat meninggal. Ronald Read adalah salah satunya.
Dalam wasiatnya, mantan petugas kebersihan itu meninggalkan $2 juta untuk anak tirinya dan lebih dari $6 juta untuk rumah sakit serta perpustakaan di daerahnya.
Mereka yang mengenal Read pun tercengang. Dari mana ia mendapatkan semua uang itu?
Ternyata tidak ada rahasia. Tidak ada kemenangan lotre, tidak ada warisan. Read menabung sedikit demi sedikit dari apa yang ia miliki dan menginvestasikannya pada saham blue chip. Lalu ia menunggu—selama puluhan tahun—sementara tabungan kecil itu bertumbuh melalui bunga berbunga hingga melampaui $8 juta.
Itu saja. Dari petugas kebersihan menjadi filantropis.
Beberapa bulan sebelum Ronald Read meninggal, seorang pria lain bernama Richard juga menjadi berita.
Richard Fuscone adalah kebalikan dari Ronald Read. Lulusan Harvard dan eksekutif Merrill Lynch dengan gelar MBA, Fuscone memiliki karier keuangan yang begitu sukses sehingga ia pensiun di usia empat puluhan untuk menjadi filantropis. Mantan CEO Merrill, David Komansky, memuji “ketajaman bisnis, kemampuan kepemimpinan, penilaian yang matang, dan integritas pribadi” Fuscone. Majalah bisnis Crain’s bahkan pernah memasukkannya dalam daftar “40 di bawah 40” pengusaha sukses.
Namun kemudian—seperti eksekutif teknologi yang melempar koin emas itu—semuanya runtuh.
Pada pertengahan tahun 2000-an, Fuscone berutang besar untuk memperluas rumah seluas 18.000 kaki persegi di Greenwich, Connecticut, yang memiliki 11 kamar mandi, dua lift, dua kolam renang, tujuh garasi, dan biaya perawatan lebih dari $90.000 per bulan.
Lalu krisis keuangan 2008 terjadi.
Krisis itu mengguncang keuangan hampir semua orang. Namun tampaknya ia menghancurkan keuangan Fuscone hingga tak bersisa. Utang yang tinggi dan aset yang tidak likuid membuatnya bangkrut. “Saat ini saya tidak memiliki penghasilan,” katanya kepada hakim kebangkrutan pada tahun 2008.
Rumahnya di Palm Beach disita lebih dulu.
Pada tahun 2014, giliran mansion di Greenwich.
Lima bulan sebelum Ronald Read mewariskan hartanya untuk amal, rumah Richard Fuscone—tempat para tamu mengenang “sensasi bersantap dan berdansa di atas penutup transparan kolam renang dalam ruangan”—terjual dalam lelang penyitaan dengan harga 75% lebih rendah dari nilai yang diperkirakan perusahaan asuransi.
Ronald Read bersabar; Richard Fuscone serakah. Hanya itu yang diperlukan untuk meniadakan kesenjangan besar dalam pendidikan dan pengalaman di antara keduanya.
Pelajaran dari kisah ini bukan sekadar agar menjadi seperti Ronald dan tidak seperti Richard—meskipun itu bukan nasihat yang buruk.
Yang menarik dari kisah-kisah ini adalah betapa khasnya mereka dalam dunia keuangan.
Dalam industri apa lagi seseorang tanpa gelar perguruan tinggi, tanpa pelatihan, tanpa latar belakang, tanpa pengalaman formal, dan tanpa koneksi dapat secara signifikan mengungguli seseorang dengan pendidikan terbaik, pelatihan terbaik, dan koneksi terbaik?
Saya kesulitan memikirkan contohnya.
Mustahil membayangkan kisah Ronald Read melakukan transplantasi jantung lebih baik daripada ahli bedah lulusan Harvard. Atau merancang pencakar langit yang melampaui arsitek terbaik. Tidak akan pernah ada cerita tentang petugas kebersihan yang mengungguli para insinyur nuklir terkemuka dunia.
Namun, kisah seperti ini memang terjadi dalam investasi.
Fakta bahwa Ronald Read dapat berdampingan dengan Richard Fuscone memiliki dua penjelasan. Pertama, hasil keuangan dipengaruhi oleh keberuntungan, terlepas dari kecerdasan dan usaha. Hal ini benar sampai batas tertentu, dan buku ini akan membahasnya lebih lanjut. Kedua—dan menurut saya lebih umum—kesuksesan finansial bukanlah ilmu pasti. Ia adalah keterampilan lunak, di mana bagaimana Anda berperilaku lebih penting daripada apa yang Anda ketahui.
Saya menyebut keterampilan lunak ini sebagai psikologi uang. Tujuan buku ini adalah menggunakan kisah-kisah singkat untuk meyakinkan Anda bahwa keterampilan lunak lebih penting daripada aspek teknis dalam mengelola uang. Saya akan melakukannya dengan cara yang membantu semua orang—dari Read hingga Fuscone dan siapa pun di antaranya—membuat keputusan keuangan yang lebih baik.
Keterampilan lunak ini, saya sadari, sangat kurang dihargai.
Keuangan pada umumnya diajarkan sebagai bidang yang berbasis matematika: Anda memasukkan data ke dalam rumus, dan rumus itu memberi tahu apa yang harus dilakukan—dan diasumsikan Anda akan langsung melakukannya.
Hal ini berlaku dalam keuangan pribadi, di mana Anda dianjurkan memiliki dana darurat enam bulan dan menabung 10% dari gaji.
Berlaku pula dalam investasi, di mana kita mengetahui secara pasti korelasi historis antara suku bunga dan valuasi.
Dan juga dalam keuangan korporasi, di mana CFO dapat menghitung secara presisi biaya modal.
Masalahnya bukan bahwa semua itu keliru atau tidak berguna. Masalahnya adalah: mengetahui apa yang harus dilakukan tidak memberi tahu apa pun tentang apa yang terjadi di dalam pikiran Anda ketika Anda mencoba melakukannya.
Baca Juga: Lighten PDF Converter OCR 6.1.1 Full Version
Dua hal memengaruhi setiap orang, terlepas dari apakah Anda tertarik atau tidak: kesehatan dan uang.
Industri layanan kesehatan merupakan kemenangan besar ilmu pengetahuan modern, dengan harapan hidup yang terus meningkat di seluruh dunia. Penemuan-penemuan ilmiah telah menggantikan gagasan lama para dokter tentang cara kerja tubuh manusia, dan hampir semua orang menjadi lebih sehat karenanya.
Industri uang—investasi, keuangan pribadi, perencanaan bisnis—merupakan kisah yang berbeda.
Selama dua dekade terakhir, bidang keuangan telah menyerap pikiran-pikiran paling cemerlang dari universitas-universitas terkemuka. Rekayasa Keuangan bahkan pernah menjadi jurusan paling populer di Sekolah Teknik Princeton satu dekade lalu. Apakah ada bukti bahwa hal itu membuat kita menjadi investor yang lebih baik?
Saya tidak melihatnya.
Melalui proses coba-coba kolektif selama bertahun-tahun, kita belajar menjadi petani yang lebih baik, tukang ledeng yang terampil, dan ahli kimia yang maju. Namun, apakah proses yang sama telah membuat kita lebih bijak dalam mengelola keuangan pribadi? Apakah kita kini lebih kecil kemungkinannya untuk terjerat utang? Lebih besar kemungkinannya untuk menabung sebagai dana darurat? Lebih siap menghadapi masa pensiun? Memiliki pandangan yang realistis tentang apa yang dapat—dan tidak dapat—dilakukan uang terhadap kebahagiaan kita?
Saya belum melihat bukti yang meyakinkan.
Sebagian besar penyebabnya, menurut saya, adalah karena kita memikirkan dan diajarkan tentang uang dengan cara yang terlalu menyerupai fisika (dengan aturan dan hukum), dan tidak cukup menyerupai psikologi (dengan emosi dan nuansa).
Dan bagi saya, hal itu sama menariknya dengan betapa pentingnya.
Uang ada di mana-mana, memengaruhi kita semua, dan membingungkan sebagian besar dari kita. Setiap orang memikirkannya dengan cara yang sedikit berbeda. Ia menawarkan pelajaran tentang banyak aspek kehidupan, seperti risiko, kepercayaan diri, dan kebahagiaan. Hanya sedikit topik yang menyediakan “kaca pembesar” yang begitu kuat untuk menjelaskan mengapa manusia berperilaku sebagaimana adanya selain uang. Ia adalah salah satu pertunjukan terbesar di dunia.
Pemahaman saya sendiri tentang psikologi uang terbentuk dari lebih dari satu dekade menulis tentang topik ini. Saya mulai menulis tentang keuangan pada awal tahun 2008. Saat itu merupakan awal dari krisis keuangan dan resesi terburuk dalam 80 tahun.
Untuk menulis tentang apa yang sedang terjadi, saya ingin memahami apa yang sebenarnya terjadi. Namun, hal pertama yang saya pelajari setelah krisis keuangan adalah bahwa tidak ada seorang pun yang mampu menjelaskan secara akurat apa yang terjadi, atau mengapa hal itu terjadi—apalagi apa yang seharusnya dilakukan. Untuk setiap penjelasan yang tampak masuk akal, selalu ada sanggahan yang sama meyakinkannya.
Para insinyur dapat menentukan penyebab runtuhnya sebuah jembatan karena ada kesepakatan bahwa jika sejumlah gaya tertentu diterapkan pada suatu titik tertentu, titik itu akan patah. Fisika tidak bersifat kontroversial; ia dipandu oleh hukum. Keuangan berbeda. Ia dipandu oleh perilaku manusia. Dan bagaimana saya berperilaku mungkin masuk akal bagi saya, tetapi tampak tidak masuk akal bagi Anda.
Semakin saya mempelajari dan menulis tentang krisis keuangan, semakin saya menyadari bahwa kita dapat memahaminya dengan lebih baik melalui lensa psikologi dan sejarah, bukan semata-mata keuangan.
Untuk memahami mengapa orang menjerumuskan diri ke dalam utang, Anda tidak perlu mempelajari suku bunga; Anda perlu mempelajari sejarah keserakahan, rasa tidak aman, dan optimisme. Untuk memahami mengapa investor menjual aset mereka pada titik terendah pasar bearish, Anda tidak perlu mempelajari matematika imbal hasil masa depan yang diharapkan; Anda perlu merenungkan kepedihan saat memandang keluarga Anda dan bertanya-tanya apakah investasi Anda justru membahayakan masa depan mereka.
Saya menyukai pengamatan Voltaire bahwa “Sejarah tidak pernah berulang; manusialah yang selalu mengulanginya.” Ungkapan itu sangat tepat untuk menggambarkan bagaimana kita berperilaku terhadap uang.
Pada tahun 2018, saya menulis sebuah laporan yang menguraikan 20 kekeliruan, bias, dan penyebab perilaku buruk paling penting yang saya lihat memengaruhi orang dalam mengelola uang. Laporan itu berjudul The Psychology of Money, dan telah dibaca oleh lebih dari satu juta orang. Buku ini merupakan pendalaman dari topik tersebut. Beberapa bagian pendek dari laporan itu disertakan di sini tanpa perubahan.
Buku yang Anda pegang ini terdiri dari 20 bab, masing-masing menguraikan apa yang saya anggap sebagai aspek paling penting—dan sering kali berlawanan dengan intuisi—dari psikologi uang. Setiap bab berporos pada tema yang sama, namun berdiri sendiri dan dapat dibaca secara terpisah.
Ini bukan buku yang panjang. Syukurlah. Sebagian besar pembaca tidak menuntaskan buku yang mereka mulai karena sebagian besar topik tunggal tidak memerlukan 300 halaman penjelasan. Saya lebih memilih menyampaikan 20 gagasan singkat yang Anda selesaikan daripada satu gagasan panjang yang Anda tinggalkan di tengah jalan.
Mari kita mulai.
-80x80.jpg)
Comments (0)